Cổ phiếu phòng thủ là một lựa chọn đầu tư an toàn trong thị trường chứng khoán, đặc biệt là trong giai đoạn biến động mạnh và tăng cao lạm phát. Loại cổ phiếu này mang lại lợi nhuận tương đối ổn định, và do đó, được rất nhiều nhà đầu tư quan tâm khi bắt đầu tham gia vào thị trường. Để hiểu rõ hơn về vấn đề này mời bạn theo dõi bài phân tích và chia sẻ sau đây của chúng tôi.

Cổ phiếu phòng thủ là gì?

Cổ phiếu phòng thủ là những cổ phiếu của các công ty có sản phẩm, dịch vụ hoặc hàng hóa mà người tiêu dùng khó có khả năng giảm bớt sử dụng do tính thiết yếu của chúng. Nhóm cổ phiếu này đem lại cổ tức và thu nhập ổn định bất kể tình hình thị trường chứng khoán biến động như thế nào.

Dù tình trạng kinh tế và xã hội có phát triển tốt hay không, nhu cầu sử dụng của người tiêu dùng vẫn khó có thể giảm sút. Do đó, các cổ phiếu này vẫn duy trì kết quả kinh doanh tốt.

Cổ phiếu phòng thủ là gì?

Cổ phiếu phòng thủ là gì?

Trên toàn cầu, các cổ phiếu phòng thủ thường thuộc về các công ty có lịch sử lâu đời như P&G (Procter & Gamble), Coca-Cola, Johnson & Johnson,… nhờ vào luồng tiền chảy vào doanh nghiệp mạnh mẽ và khả năng vượt qua thách thức của thị trường cao.

Đặc điểm của cổ phiếu phòng thủ

Dựa trên chỉ số Fear and Greed (Sợ hãi và Tham lam), phản ánh rõ hơn trong thời gian khó khăn. Tóm gọn, lòng tham và sợ hãi ảnh hưởng đến thị trường.

Trong thời kỳ suy thoái kinh tế, nhóm cổ phiếu này có thể giảm lòng tham bằng lợi nhuận vượt trội và giảm sợ hãi vì rủi ro thấp. Do đó, khi có dấu hiệu suy thoái, nhà đầu tư chuyển tiền sang cổ phiếu phòng thủ để bảo vệ tài sản.

Cổ phiếu này có đặc điểm sử dụng tỷ lệ đòn bẩy thấp, dòng tiền ổn định và chỉ số beta thấp hơn thị trường.

Với tiềm năng tăng trưởng ưu việt trong môi trường biến động, cổ phiếu này luôn được nhà đầu tư ưa chuộng. Tuy nhiên, trong giai đoạn mở rộng kinh doanh, chúng hoạt động dưới mức thị trường do rủi ro thấp, thường có hệ số beta nhỏ hơn 1.

Ba chỉ số xác định cổ phiếu phòng thủ

Để xác định mã cổ phiếu này, ta có thể sử dụng 3 chỉ số sau:

  • Cổ tức: Các doanh nghiệp phòng thủ thường trả cổ tức đều đặn qua từng năm. Trả cổ tức có thể bằng tiền mặt hoặc cổ phiếu, nhưng tiền mặt thường chiếm ưu thế.
  • Chỉ số Beta: Chỉ số Beta dưới 1 cho biết cổ phiếu ít biến động, ổn định. Cổ phiếu phòng thủ thường có Beta < 1.
  • Chỉ số P/E: Chỉ số P/E thấp hơn so với cổ phiếu khác. Nó phản ánh giá trị thị trường so với thu nhập của cổ phiếu. Cổ phiếu này thường có P/E thấp.

Nhóm cổ phiếu phòng thủ phổ biến tại Việt Nam

Cổ phiếu ngành hàng tiêu dùng thiết yếu

Các công ty sản xuất và phân phối hàng tiêu dùng thiết yếu thường thuộc nhóm phiếu phòng thủ. Nhóm này tạo ra dòng tiền và thu nhập ổn định, không bị ảnh hưởng bởi sự biến động của nền kinh tế. Các mặt hàng như thực phẩm, nước uống, đồ dùng phụ nữ và thuốc lá thường nằm trong nhóm này. Các cổ phiếu này nổi tiếng như SAB, VNM và DHG là ví dụ điển hình.

Nhóm cổ phiếu phòng thủ phổ biến tại Việt Nam

Nhóm cổ phiếu phòng thủ phổ biến tại Việt Nam

Cổ phiếu ngành y tế

Cổ phiếu thường thuộc về các công ty dược phẩm và nhà sản xuất thiết bị y tế. Dù tình hình kinh tế như thế nào, lĩnh vực y tế luôn có nhu cầu từ người bệnh. Trong đại dịch Covid-19, ngành y tế vẫn phát triển mạnh mẽ. Do đó, cổ phiếu ngành y tế có tính bảo vệ cao. Tuy nhiên, cạnh tranh và sự không chắc chắn về giá thuốc đã làm giảm tính ổn định của chúng. Các cổ phiếu nổi trội như IMP và TRA.

Ngành sản xuất và phân phối điện nước, khí đốt

Cổ phiếu ngành hàng tiêu dùng luôn có nhu cầu tiêu thụ ổn định trong mọi chu kỳ kinh doanh. Chúng được xếp vào nhóm cổ phiếu với tính ổn định cao. Các công ty trong ngành này như NT2, TDM, PPC, POW hưởng lợi đặc biệt trong thời kỳ kinh tế tăng trưởng chậm do sự cần thiết của điện và khí đốt trong sinh hoạt và kinh doanh.

Xem thêm: Hướng dẫn cách đặt lệnh chứng khoán trực tiếp trên điện thoại

Xem thêm: Tìm hiểu những rủi ro khi đầu tư cổ phiếu nhà đầu tư cần biết

Trên đây là một số thông tin liên quan đến việc tìm hiểu đặc điểm của cổ phiếu phòng thủ. Hy vọng những thông tin tài chính mà chúng tôi chia sẻ đã giúp bạn hiểu rõ hơn về vấn đề này.